Margin-Anforderungen für Investmentfonds

Gemäß der Definition der FINRA bezieht sich „Pattern Day Trader“ (PDT) auf Händler/-innen, die innerhalb von 5 Geschäftstagen 4 oder mehr Day Trades durchführen (d. h. Eröffnung und Schließung einer Aktienposition oder Aktienoptionsposition zwischen Handelsbeginn und Handelsschluss desselben Tages).

Futures-Kontrakte und -Optionen fallen nicht unter die SEC-Vorschriften für Day Trades.

Die Meldung „Potential Pattern Day Trader“ weist auf einen Kontostand hin, der unter dem von der SEC geforderten Mindestnettoliquidationswert (NLV) von 25.000 USD liegt, UND zeigt an, dass die Anzahl zulässiger Day-Trades (d. h. 3) in den letzten fünf Tagen bereits erreicht wurde.

Das System ist so programmiert, dass Sie keine weiteren Positionen eröffnen können– und zwar unabhängig davon, ob Sie vorhaben, die Position am selben Tag zu schließen oder nicht. Das System ist so eingestellt, dass Konten unter 25.000 USD vor einer „potenziellen“ Einstufung als Day-Trading-Konto bewahrt werden.

Wenn ein Konto die Meldung „Potential Pattern Day Trader“ empfängt, bedeutet dies nicht, dass es eine PDT-Einstufung gegeben hat, die wieder aufgehoben werden müsste. Kontoinhaber/-innen müssen eine Frist von 5 Tagen abwarten, bevor mit dem Konto neue Positionen eröffnet werden können.

In einem solchen Fall haben Sie folgende Möglichkeiten:

1. Sie zahlen Guthaben ein, um den Kontostand auf den von der SEC geforderten Mindestwert von 25.000 USD zu erhöhen.
2. Sie beantragen eine Zurücksetzung des PDT-Status (falls möglich).

Im Falle eines Intraday-Handels wir die Kundin oder der Kunde sofort daran gehindert, weitere Positionen einzugehen. Kundinnen und Kunden sind dann weiterhin in der Lage, mit ihrem Konto bestehende Positionen zu schließen. Die Eröffnung neuer Positionen ist jedoch nicht gestattet.

Sie haben dieselben Möglichkeiten wie vorstehend aufgeführt. Wenn der Nettoliquidationswert jedoch über den Schwellenwert von 25.000 USD steigt, erhält das Konto wieder die Berechtigung zu uneingeschränkten Day Trades.

Die FINRA hat für Brokerhäuser die Möglichkeit eingerichtet, die PDT-Einstufung eines Kundenkontos einmalig zurückzusetzen, wenn sie nach bestem Wissen und Gewissen davon überzeugt sind, dass die jeweilige Person kein Pattern Day Trading mehr betreiben wird. Falls ein Konto aufgrund eines Irrtums falsch eingestuft wurde und die Kundin oder der Kunde nicht die Absicht hat, Day Trading zu betreiben, kann diese Einstufung aufgehoben werden.

Gemäß der Definition der FINRA bezieht sich die Bezeichnung „Pattern Day Trader“ (PDT) auf Händler/-innen, die innerhalb von 5 Geschäftstagen 4 oder mehr Day Trades durchführen (d. h. Eröffnung und Schließung einer Aktienposition oder Aktienoptionsposition zwischen Handelsbeginn und Handelsschluss desselben Tages). Die Vorschriften der FINRA sehen bestimmte Einschränkungen für Händler/-innen vor, die als Pattern Day Trader eingestuft werden. Falls in einem Kundenkonto drei (3) Day Trades mit Aktien oder Aktienoptionen innerhalb eines Zeitraumes von 5 Tagen erfolgen, muss das betreffende Konto mindestens einen Nettoliquidationswert von 25.000 USD aufweisen, bevor IBKR weitere Orders zum Kauf oder Verkauf von Aktien oder Aktienoptionen entgegennehmen kann. Sobald das Konto einen vierten Day Trade (innerhalb eines Zeitraums von 5 Tagen) durchführt, stufen wir das Konto als PDT-Konto ein.

Die Pattern-Day-Trading-Vorschriften gestatten es Brokerhäusern, die PDT-Einstufung eines Kontos einmalig aufzuheben, wenn der Kunde oder die Kundin zusichert, dass er/sie keine Day-Trading-Strategien verfolgt, und die Aufhebung der PDT-Einstufung beantragt. Wenn Sie möchten, dass die PDT-Einstufung Ihres Kontos aufgehoben wird, senden Sie uns bitte die folgende Zusicherung über das PDT-Anfrage-Tool zu.

1. Ich versichere Folgendes:
   • Ich beabsichtige nicht, mit meinem Konto eine Day-Trading-Strategie zu verfolgen.
   • Ich beantrage hiermit, dass Sie als Broker mein Konto fortan nicht mehr als „Pattern Day Trading“-Konto einstufen, wie in den Vorschriften der FINRA definiert.
   • Ich bin mir bewusst, dass mein Konto wieder als „Pattern Day Trading“-Konto eingestuft und Sie als Broker die entsprechenden PDT-Vorschriften bei meinem Konto anwenden werden, falls ich nach dieser Erklärung Pattern Day Trading betreibe.

Wir werden Ihre Anfrage schnellstmöglich bearbeiten, d. h. in der Regel innerhalb von 24 Stunden.

Wenn das Fenster Ihnen zum Beispiel die Information (0,0,1,2,3) anzeigt, ist dies folgendermaßen zu interpretieren:

Angenommen, heute ist Mittwoch. Die erste Zahl in der Klammer bezieht sich auf den heutigen Tag. Für Mittwoch sind somit 0 verbleibende Day Trades verfügbar. Die zweite Zahl in der Klammer (0) bedeutet, dass für Donnerstag keine Day Trades verfügbar sind. Die dritte Zahl in der Klammer (1) zeigt an, dass am Freitag noch ein Day Trade möglich ist. Die vierte Zahl in der Klammer (2) zeigt an, dass am Montag zwei Day Trades möglich sind, sofern Sie am Freitag keinen Day Trade vornehmen. Die fünfte Zahl in der Klammer (3) gibt an, dass Sie am Dienstag drei Day Trades übrig haben, sofern Sie Freitag und Montag keine Day Trades durchführen.