Programm zur Optimierung der Aktienrendite
Programm zur Optimierung der Aktienrendite
Verdienen Sie zusätzliches Einkommen, indem Sie Ihre voll eingezahlten Aktien verleihen.
Programmübersicht
Verdienen Sie zusätzliches Einkommen auf voll eingezahlte Aktienanteile in Ihrem Depot, indem Sie IBKR gestatten, Anteile von Ihnen auszuleihen. Im Gegenzug erhalten Sie eine Sicherheit. Anschließend werden diese Aktien an andere Trader verliehen, die diese Aktien für Leerverkäufe nutzen möchten und bereit sind, dafür Zinsen zu zahlen.
Für jeden Tag, an dem Ihre Aktien verliehen sind, erhalten Sie Zinsen auf die Barsicherheit, die in Ihrem Konto für die Leihe hinterlegt wurde. Diese Zinsen richten sich nach den Marktzinssätzen.
IBKR zahlt Ihnen 50 % eines marktüblichen Satzes.1
Das Programm steht qualifizierten Kundinnen und Kunden von IBKR2 zur Verfügung, die für ein Margin-Konto zugelassen wurden oder über ein Cash-Konto mit mehr als 25.000 USD Eigenkapital verfügen (oder dem entsprechenden Wert in einer anderen Währung).
Vorteile
Einfach und automatisch
IBKR kümmert sich komplett um den Aktienverleih. Falls Sie nach Ihrer Registrierung Aktien besitzen, die am Markt für die Wertpapierleihe nachgefragt werden, leiht IBKR diese Aktien von Ihnen aus, hinterlegt dafür eine Sicherheit (entweder US-Staatspapiere oder Bargeld) und verleiht dann die Anteile.
Vollständige Transparenz
Wenn Ihre Aktien ausgeliehen sind, sehen Sie den Zinssatz, der Ihnen auf die Barsicherheit gezahlt wird, sowie die Beträge, die IBKR durch den Verleih dieser Aktien einnimmt.1
Zusätzliches Einkommen
Für jeden Tag, an dem Ihre Aktien verliehen sind, erhalten Sie Zinsen auf die Barsicherheit, die in Ihrem Konto für die Leihe hinterlegt wurde. Diese Zinsen richten sich nach den Marktzinssätzen.
Uneingeschränkter Handel mit verliehenen Aktien
Die verliehenen Aktien werden auf Ihrem Kontoauszug mit dem Hinweis versehen, dass sie ausgeliehen sind. Sie sind jedoch weiterhin Eigentümer/-in der Aktien. Das bedeutet, dass Sie weiterhin das Marktrisiko für diese Aktien tragen und Gewinne (oder Verluste) bei Aktienkursveränderungen verzeichnen. Sie können Ihre Aktien jederzeit verkaufen sowie Ihre Teilnahme jederzeit und ohne Angabe von Gründen beenden.
Example
- The fully paid stocks in your account have a Market Value of $190,000.
- By signing up to the Stock Yield Enhancement Program, you make your fully-paid shares available to IBKR to borrow. If IBKR elects to borrow your shares of a particular stock, it pays you 50% of the Market Rate1 for any shares of that stock it borrows from your account.
- In this example, based on (i) the stocks selected by IBKR for borrowing, (ii) the number of shares borrowed, (iii) the market value of those stocks, and (iv) the Market Rate, the Annual Gross Borrow Fee is $11,250.
- The client receives 50% of this amount, i.e. an Annual Client Revenue of $5,625.
Example Loan and Payout Flow
to Client Account
IBKR Clients with Short Positions
Example Summary Table
| Stock | Price | Shares Borrowed by IBKR | Market Value | Market Rate | Annual Gross Borrow Fee at Market Rate | Annual Client Revenue |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Stock 1 | $80.00 | 500 | $40,000.00 | 5.00% | $2,000.00 | $1,000.00 |
| Stock 2 | $25.00 | 2,000 | $50,000.00 | 0.50% | $250.00 | $125.00 |
| Stock 3 | $100.00 | 1,000 | $100,000.00 | 9.00% | $9,000.00 | $4,500.00 |
| $190,000.00 | $11,250.00 | $5,625.00 |
Teilnahmeberechtigung
The Stock Yield Enhancement Program is available to eligible IBKR clients2 who have been approved for a margin account, or who have a cash account with a liquid net worth greater than USD 25,000 (or equivalent).
Für einen Verleih kommen ausschließlich „voll eingezahlte Aktien“ (d. h. Aktien, die nicht auf Margin gehalten werden) in Frage.
Zu berücksichtigende Aspekte und Risiken
Ausgeliehene Aktien werden ggf. nicht durch den ICS geschützt.
Ausgeliehene Aktien werden ggf. nicht durch den Investor Compensation Scheme (Einlagensicherung) geschützt. Daher zahlt Ihnen IBKR eine Sicherheit in Höhe des Wert Ihrer Aktien, um Sie für den höchst unwahrscheinlichen Fall abzusichern, dass Sie Ihre Aktien nicht zurückerhalten.
Ausgeliehene Aktien werden in der Regel für Leerverkäufe verwendet.
Aktien sind am Leihmarkt gefragt, da andere Trader diese für Leerverkäufe ausleihen möchten, wodurch sich ggf. der Wert der Aktien verändern kann.
Die Leihgebührensätze ändern sich häufig.
Diese Sätze sowie die Zinsen, die Sie erhalten, können um mehr als 50 % fallen (oder steigen).
Die Aktienleihe kann jederzeit von IBKR beendet werden.
Außerdem kann IBKR nicht garantieren, dass alle zum Verleih geeigneten Aktien auch tatsächlich verliehen werden.
Die Stimmrechte werden an die Person übertragen, die die Aktien ausleiht.
Wenn Sie Wertpapiere verliehen haben, verlieren Sie für diesen Zeitraum das Recht, durch einen Bevollmächtigten Ihre Stimme abgeben zu lassen.
Wenn Sie Ihre Aktie verkaufen oder in einem Marginkonto beleihen, wird der Verleih sofort beendet.
Wenn Sie Ihre voll eingezahlten Aktien, die ausgeliehen wurden, verkaufen oder in einem Marginkonto beleihen (sodass Ihre Wertpapiere zu Margin-Wertpapieren werden und nicht mehr als voll eingezahlte Aktien gelten), wird der Verleih sofort beendet und Sie erhalten keine weiteren Zinsen für den Verleih.
Benutzerhandbücher
Erste Schritte: Programm zur Optimierung der Aktienrendite
Wählen Sie Ihre Trading-Plattform aus, um mehr über das Programm zur Optimierung der Aktienrendite zu erfahren.
Weiterführende Informationen
- Weitere Informationen zu den Risiken und Besonderheiten dieses Programms finden Sie hier.
- Melden Sie sich im Client Portal für IBKRs Programm zur Optimierung der Aktienrendite an. Öffnen Sie dazu die Kontoeinstellungen mit der Konfigurationstabelle.
- Weitere Informationen finden Sie in unseren FAQs entnehmen.
Achtung: Das mit diesem Programm erzielbare Einkommen kann sowohl steigen als auch fallen. Wechselkursänderungen können sich unter Umständen auf dieses Programm auswirken.
Wer gut informiert ist, entscheidet sich für
Interactive Brokers
Mit dem Programm zur Optimierung der Aktienrendite von IBKR können Sie zusätzliches Einkommen erzielen, indem Sie Ihre voll eingezahlten Aktienanteile verleihen. Tausende Anlegerinnen und Anleger steigern bereits ihre Portfoliorenditen, ohne Einschränkungen beim Handeln ihrer Aktien.
Offenlegungen
- Der marktübliche Satz errechnet sich einerseits durch die Sätze für Aktien, die IBKR von anderen geliehen bzw. selbst verliehen hat, und Drittanbieter-Marktdaten andererseits.
- Nicht alle Kundinnen und Kunden sind zur Teilnahme am Programm zur Optimierung der Aktienrendite berechtigt. Kundinnen und Kunden von IB India und IB Japan sind derzeit NICHT teilnahmeberechtigt. Kundinnen und Kunden von IB LLC, IB Canada, IB Hong Kong, IB UK, IB Ireland und IB Singapore sowie japanischen und indischen Kunden, die über IB LLC handeln, steht die Teilnahme offen. Kundinnen und Kunden von IB Australia sind ggf. für Derivate des Programms zugelassen.
- Indikativ.