Tarification des données de marché

Consolidated data shows the NBBO (National Best Bid and Offer) and combines information from all exchanges to show the highest bid and lowest ask prices across the market, providing a comprehensive view of the best available prices. For US-listed equities and ETFs, the Consolidated Tapes A, B, and C provide the NBBO.

Non-consolidated real-time data only provides data from some exchanges and does not show the NBBO. The free real-time streaming market data on all US-listed stocks and ETFs from Cboe One and IEX is non-consolidated.

Market data subscription fees start from the day of subscription and are billed within the first three business days of each subsequent month as long as the service remains active. Fees are based on the number of users per account, with multiple charges for multiple users. IBKR retains 5% - 10% of market data fees to cover administrative costs, with the remaining amount paid to the data vendor. Additional fees apply for Snapshot quotes.

Répartition des données de marché

Pour recevoir des données de marché en temps réel, les clients doivent souscrire aux données de marché. Tous les clients reçoivent initialement un minimum de 100 lignes de données de marché en temps réel qui peuvent être affichées sur la TWS ou via l'interface API et bénéficient en permanence d'un minimum de 100 lignes. Après le premier mois de trading, la quantité de données de marché fournies est calculée selon la valeur la plus élevée parmi :

• Les commissions mensuelles en USD divisées par 8
• Les actifs en USD multipliés par 100 divisés par 1 000 000 USD
  (arrondi au nombre entier inférieur le plus proche)
• 100
• Exemple 1 :
  Au deuxième mois, le compte présente les valeurs suivantes : Commissions mensuelles en USD = 16 USD, Actif en USD = 950 000 USD
  À partir des formules présentées ci-dessus, vous recevez le minimum de 100 lignes de données, car 16/8 = 2
  950 000 USD x 100 / 1 000 000 USD = 95
• Exemple 2 :
  Au troisième mois, votre compte présente les valeurs suivantes : Commissions mensuelles en USD : 500 USD, Actif en USD : 1 245 000 USD
  À partir des formules présentées ci-dessus, vous recevez 124 lignes de données, car 500 USD/8 = 62,5
  1 245 000 USD x 100 / 1 000 000 USD = 124,5, arrondi à l'unité inférieure à 124.

Allocation données de profondeur du carnet

Le nombre de symboles qui peuvent être visualisés simultanément sur les fenêtres de profondeur de marché de TWS (BookTrader, Profondeur de marché et ISW) est déterminé comme suit : 100 lignes de données de marché autorisées pour un symbole unique, avec un minimum de 3 fenêtres et un maximum de 60. Par exemple, un client ayant accès par défaut à 100 lignes de données, pourra voir simultanément les données de profondeur du marché de trois symboles différents. Veuillez noter que plusieurs fenêtres de profondeur du carnet pour le même symbole peuvent être ouvertes sans impacter les limites de données du marché. Dans cet exemple, ce client pourra ouvrir le symbole IBKR dans BookTrader, la profondeur du marché et ISW et conserver la possibilité de voir les données de profondeur du marché pour deux autres symboles. Un client qui bénéficie de 500 symboles en raison du montant des commissions, des actifs ou d'autres critères, aura la possibilité de visualiser cinq fenêtres de profondeur de marché. Ainsi, le nombre de fenêtres disponibles varie tous les mois selon le nombre de symboles autorisés par votre compte.

Les minimums suivants sont requis pour l'abonnement aux et le maintien des données de marché et de recherche. Ils n'incluent pas les coûts de service.

Market data services that are eligible for commission waivers are listed below. When the commission threshold is met for each service, the market data subscription fees are waived. Calculations for waivers are not cumulative and are applied first to the highest priced service.

For example, if you subscribe to waiver-enabled services with the following thresholds,

then waivers would be applied in descending order based on the commissions waiver.

Most exchanges and data vendors classify market data subscribers as either non-professional or professional based on usage and registration status:

• Professional Subscriber: Includes organizations (corporations, LLCs, partnerships) and individuals using data for business purposes. Also includes registered securities or investment advisors, financial services employees, and similar roles.
• Non-Professional Subscriber: Any individual not registered with financial regulatory bodies, not acting as an investment advisor, and not employed by financial institutions performing registration-exempt functions.

For detailed qualifications, refer to the Guidelines on Market Data Subscriber Classifications.

• Snapshot Quotes: A Snapshot quote is a static, non-streaming market data quote that is available at each point of order entry. The snapshot quote can be updated or refreshed by requesting an updated quote. The quote is not refreshed automatically. Snapshot quotes are an alternative to streaming quotes and are charged per quote requested instead of a monthly subscription.

  US-listed equities and ETFs are USD 0.01 per request, and all other instruments are USD 0.03. All IBKR accounts receive a USD 1.00 monthly waiver for snapshot quotes. If a client's snapshot quote fees within a month equal the cost of the real-time streaming service, they will automatically be upgraded to the real-time streaming service for that month.

  Snapshot data for US-listed equities and ETFs provides the size, quantity, and market identifications for the National Best Bid and Offer (NBBO) and Last Sale from the Consolidated Tapes A, B, and C.

  Learn More About Snapshot Quotes

• Level 1 Market Data: Provides market information on the top of the order book, showing only the best available prices for buyers and sellers, including the best bid (highest price a buyer is willing to pay), ask (lowest price a seller is willing to accept), last traded price, and trading volume.
• Level 2 Market Data: Provides more comprehensive by displaying the full depth of the order book. This includes multiple bid and ask prices at different levels, not just the best available prices. It provides a clearer view of market liquidity and the supply-demand dynamics at various price points.

  • Simultaneous Level 2/Depth of Book Quotes: The number of symbols you can view simultaneously in TWS Level 2/Depth of Book windows (such as BookTrader, Market Depth, and the Integrated Stock Window (ISW)) depends on your market data allowance. For every 100 lines of market data you are allowed, you can view Level 2/Depth of Book data for one unique symbol, with a minimum of 3 and a maximum of 60 symbols at a time.

    For example, if you have the default allowance of 100 lines of market data, you can view Level 2/Depth of Book data for 3 symbols. You can open multiple Level 2/Depth of Book windows for the same symbol without affecting your limit. For instance, you could view NVDA in several windows and still have space for two more symbols.

    If your account allows 500 lines of data, you can view Level 2/Depth of Book data for five unique symbols. This number may change monthly based on the number of allowed tickers for your account.

    Quote Booster: You can increase your allowance of simultaneous quotes windows by purchasing monthly Quote Booster packs at USD 30.00 per pack.

    • Each booster pack provides 100 simultaneous Level I quotes and 1 additional simultaneous Level 2/Depth of Book quote. Les cotations du pack Booster viennent s'ajouter à votre lot mensuel de cotations toutes sources confondues, commissions comprises.
    • Les cotations du pack Booster sont disponibles pour les systèmes de trading depuis votre bureau ainsi que pour les interfaces API.
    • Les cotations du pack Booster sont disponibles immédiatement après souscription et s'affichent dès votre première connexion au système.
    • Lorsque vous annulez votre souscription au pack Booster, vous continuez d'accéder aux données jusqu'à la fin du mois de facturation en cours.
    • Chaque compte peut souscrire jusqu'à 10 packs Quote Booster.

Exchanges and market data vendors usually offer both real-time and delayed data. Real-time market data is disseminated as soon as the information is publicly available. Delayed market data is on a time lag that is usually 10-20 minutes behind real-time quotes. The tables below list the delay period for the exchanges that provide delayed market data.

Please Note:

• Delayed quotes should be used for indicative purposes and not necessarily for trading. The times mentioned may be subject to further delays without notice.
• In accordance with regulatory requirements, IBKR no longer offers delayed quotation information on U.S. equities to Interactive Brokers LLC clients.

Amérique

Europe/Middle East

Asie-Pacifique

Les exemples d'abonnements aux données de marché présentés dans le tableau suivant vous permettent de déterminer la souscription qui vous convient le mieux en fonction de vos besoins de trading.